不論是對于“倒退中”的歐美銀行業(yè)，還是對于正經(jīng)歷急速發(fā)展的中國銀行業(yè)，剛剛過去的2013年都是在改革陣痛中度過的：前者被一張張巨額的罰單和越來越嚴的監(jiān)管壓得喘不過氣；而后者剛不斷承受著利率市場化、民資和互聯(lián)網(wǎng)等新因素的沖擊。
2014年，全球銀行業(yè)能否撫平這些痛楚？答案是否定的。于歐美銀行業(yè)，監(jiān)管還會越來越嚴格；于中國銀行業(yè)，利率市場化提速，新入局者帶來更激烈競爭。由此看來，2014年全球銀行業(yè)還會更“痛”。
歐美銀行業(yè)
監(jiān)管重壓促轉(zhuǎn)變
本報記者 付碧蓮
由于現(xiàn)在歐美金融監(jiān)管機構(gòu)都采取徹查到底的秋后算賬姿態(tài)，因此，不排除2014年歐美銀行業(yè)還會有驚顫市場的丑聞發(fā)生
新的監(jiān)管規(guī)則將開始慢慢實施，銀行都需要調(diào)整資本結(jié)構(gòu)以符合新的資本規(guī)定，這對銀行來說雖然困難，但并非是壞事
“2014年將是西方銀行業(yè)承受監(jiān)管重壓的一年。”這樣的趨勢在2013年底就已經(jīng)開始顯現(xiàn)苗頭。從身陷倒閉危機到乞求政府援助，從巨額虧損到逐季盈利，從丑聞連連到天價罰單，從資產(chǎn)重組到清償債務，西方銀行業(yè)可謂是經(jīng)歷了一番“浴火重生”。然而，重生后的日子并不會好過，2014年這些銀行將依舊步履維艱。市場人士普遍認為，2014年歐美國家新的金融監(jiān)管規(guī)則將開始陸續(xù)實施，采取的監(jiān)管手段也將愈來愈嚴厲，就看這些銀行在戴上層層“鐐銬”之后如何舞出一番新氣象。
2013：巨額罰單紛飛
對歐美銀行業(yè)而言，從2008年的轟然倒塌、身陷危機，到2010年開始的逐步復蘇、重新盈利，盡管時間不長，但不可不謂“驚心動魄”。2013年，歐美銀行業(yè)的復蘇似乎已經(jīng)進入一種緩慢而相對穩(wěn)定的狀態(tài)，最吸引世人眼球的已不再是這些銀行的季報、年報，也不再是這些銀行的資產(chǎn)重組，而是一張張巨額罰單。
從巴克萊的4.5億美元、瑞銀（UBS）的15億美元，到匯豐的19億美元、美國銀行的60億美元，再到摩根大通的130億美元，一張緊接著一張且金額不斷加碼的天價罰單不得不令世人咋舌。2013年11月，摩根大通與美國政府達成和解，該公司同意支付130億美元的罰款，以了結(jié)其不當銷售住房抵押貸款支持證券而引發(fā)的民事訴訟。這一支付金額成為美國歷史上一家企業(yè)與政府達成的最大數(shù)額的和解金。
除了對美國本土銀行開出巨額罰單之外，美國金融監(jiān)管部門也將懲處之手伸向了在美國有業(yè)務的境外銀行。2013年7月，一名美國聯(lián)邦法官批準了匯豐控股（匯豐控股總部位于英國倫敦）與美國政府達成的和解協(xié)議。根據(jù)該協(xié)議,匯豐將向美國政府支付19.2億美元天價罰單,從而避免因監(jiān)管洗錢不力遭到起訴。
與此同時，歐盟金融監(jiān)管機構(gòu)也在以巨額罰金這一重拳整治銀行業(yè)的違規(guī)行為。2013年11月，歐盟反壟斷監(jiān)管機構(gòu)將對多家銀行開出巨額罰單，處以數(shù)十億歐元罰款，主要原因是這些銀行對Euribor和Libor兩個全球關鍵基準利率的操縱。消息人士指出，蘇格蘭皇家銀行、德意志銀行和法國興業(yè)銀行將于未來支付罰款，了結(jié)受到的指控。另外，摩根大通、匯豐和法國農(nóng)業(yè)信貸銀行也參與了與歐盟反壟斷機構(gòu)的談判，但是還沒在一份聯(lián)合Euribor和解協(xié)議上簽字。這些銀行很可能將受到正式指控，后期可能也遭遇罰款。
研究公司SNL Financial提供的最新數(shù)據(jù)顯示，自2010年以來，美國資產(chǎn)規(guī)模最大的六家銀行已經(jīng)達成了逾660億美元信貸危機與住房抵押貸款相關和解協(xié)議。但最新評估顯示，未來幾年美國銀行業(yè)總法律支出可能大幅攀升至1070億美元或以上。
“巨額的罰款顯然已經(jīng)對歐美銀行業(yè)的正常經(jīng)營帶來一定的阻礙，但是大部分的訴訟基本都在2013年達成了和解�！鄙虾Ｘ斀�(jīng)大學現(xiàn)代金融研究中心副主任奚君羊在接受《國際金融報》記者采訪時指出，“由于現(xiàn)在歐美金融監(jiān)管機構(gòu)都采取徹查到底的秋后算賬姿態(tài)，因此，不排除2014年歐美銀行業(yè)還會有驚顫市場的丑聞發(fā)生�！�
2014：監(jiān)管更加嚴格
正如奚君羊所說，進入2014年，來自監(jiān)管機構(gòu)愈加嚴厲的監(jiān)管是歐美銀行業(yè)即將面臨的問題。2013年12月，美國和英國先后正式通過了新的銀行業(yè)監(jiān)管法則。英國新的銀行業(yè)改革法案的主要內(nèi)容包括：強行規(guī)定銀行將零售業(yè)務和投資業(yè)務分離；通過新制度來讓銀行高層擔負更多責任，甚至包括刑事制裁。另外，新的改革法案還確保銀行從業(yè)人員的獎金在更長的期限內(nèi)發(fā)放，從而杜絕了過度冒險的行為。
美國的“沃爾克法則”主要包括三方面內(nèi)容：一是禁止銀行機構(gòu)從事大多數(shù)自營交易，但代理客戶買賣證券的做市交易和風險對沖交易可得到豁免；二是限制銀行機構(gòu)投資對沖基金和私募股權(quán)基金；三是要求銀行機構(gòu)設立確保遵守“沃爾克規(guī)則”的內(nèi)部合規(guī)計劃，并向監(jiān)管機構(gòu)提交相關計劃和報告重大交易活動情況。
“‘沃爾克法則’以及英國新的監(jiān)管規(guī)定將對歐美銀行業(yè)帶來顯著的影響，他們的收入以及經(jīng)營模式將可能發(fā)生根本性轉(zhuǎn)變�！� 大華銀行集團投資者關系及研究部主管許洲德在接受《國際金融報》記者采訪時表示，“未來歐美銀行業(yè)面臨的挑戰(zhàn)是，全球化在繼續(xù)邁進，但銀行業(yè)卻出現(xiàn)倒退，從投行模式倒退回商業(yè)銀行模式。對銀行而言，以往是經(jīng)濟效益重于社會效益，而現(xiàn)在則更看重后者�！�
匯豐集團投資者關系部主管Nick Turnor在倫敦接受《國際金融報》記者采訪時就表示：“新的監(jiān)管規(guī)則將開始慢慢實施，銀行都需要調(diào)整資本結(jié)構(gòu)以符合新的資本規(guī)定，這對銀行來說雖然困難，但并非是壞事。銀行過去的做法有點復雜，這種復雜性會帶來額外的風險。現(xiàn)在銀行開始簡化而且更加高效，而簡化可以降低銀行的風險，并進一步節(jié)省成本�！�
不過，在許洲德看來，2014年對全球銀行業(yè)而言是比較溫和的一年。“在2013年初我們面臨三大風險：美國經(jīng)濟可能再度陷入衰退；歐元區(qū)可能解體；中國經(jīng)濟可能出現(xiàn)‘硬著陸’。但是到2014年這三大風險基本已經(jīng)不存在，因此銀行業(yè)內(nèi)出現(xiàn)‘黑天鵝’事件的可能性大大降低�！�
中國銀行業(yè)
改革陣痛倒逼急
本報記者 衛(wèi)容之
從各行統(tǒng)一利率，到現(xiàn)在的差異化利率，隨著利率市場化的逐步放開，未來銀行將面臨更大挑戰(zhàn)，特別是資金不寬裕的銀行，更面臨生存壓力
民間資本發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融作為直接借貸和直接投資的信息平臺，空間要大于直接進入銀行業(yè)
“在商業(yè)銀行與電商的競爭過程中，由于電商已在基金和保險業(yè)務中選擇了合作伙伴，真正能與商業(yè)銀行合作的業(yè)務種類較少，而且合作中無法把握全局，所以商業(yè)銀行應建立自己的網(wǎng)上商城”
站在某一個時間節(jié)點上回望過去，人們總會有意想不到的收獲：時間退回到2012年的元旦，《國際金融報》記者采訪一位大型國有商業(yè)銀行行長，他坦言：利潤太高了，有時候銀行自己都“不好意思”公布。
然而，“不好意思”公布的財富盛宴，在已經(jīng)過去的2013年一直沒有出現(xiàn)過。而2014年中國銀行業(yè)將面臨前所未有的挑戰(zhàn)：利差收窄、盈利下降、相關風險增大、定價能力亟待提升。
過去是利潤高得“不好意思說”，未來會不會變成利潤低得“不好意思說”？2014年中國銀行業(yè)究竟會出現(xiàn)哪些熱點和需要突破的難點？記者近日采訪了有關專家，對銀行業(yè)趨勢做了展望和預測。
存款市場化：
行業(yè)洗牌一觸即發(fā)
談到存款利率市場化背景下的銀行，所有從業(yè)人員都給出了“挑戰(zhàn)”二字。因為未來，有些銀行可能面臨“錢荒”，銀行可能降低貸款利率提高存款利率，利差的縮小，銀行的利潤必然縮水，特別是過分依賴存貸差，業(yè)務單一的銀行，生存壓力將加劇，另一方面，利率風險卻增大，經(jīng)營不善的銀行會出現(xiàn)虧損甚至倒閉。從各行統(tǒng)一利率，到現(xiàn)在的差異化利率，隨著利率市場化的逐步放開，未來銀行將面臨更大挑戰(zhàn)，特別是資金不寬裕的銀行，更面臨生存壓力。
“存款利率放開能給中小銀行帶來優(yōu)勢�！敝袊鐣茖W院中小銀行研究基地副主任游春對記者說，首先，中小銀行的組織和經(jīng)營體制變得靈活性更強。在利率市場化中，中小銀行不再受利率的限制，可以比較靈活的組織經(jīng)營管理業(yè)務。其次，中小銀行的資金配置更有效率。利率作為資金的價格的重要表現(xiàn)，而中小銀行的資金合理配置一直是很重要的問題。利率的靈活可變性促使中小銀行針對不同客戶實行差別化的資金價格，從而促使資金帶來的收益最大化，資金的配置效率便會大大提高了。
“此外,優(yōu)化中小銀行的貸款資金的客戶結(jié)構(gòu)。中小銀行對客戶實行的差別利率促進了信貸資金的客戶結(jié)構(gòu)的改變，正確的實踐操作能夠優(yōu)化客戶結(jié)構(gòu)。”游春說。
在交通銀行金融研究中心研究員鄂永健看來，利率市場化進一步加快，商業(yè)銀行應從多方面“未雨綢繆”來應對。一方面，要調(diào)整優(yōu)化資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu)。調(diào)整信貸結(jié)構(gòu)，降低批發(fā)信貸占比，開展零貸業(yè)務，顯著提升消費信貸、小微企業(yè)信貸的比重。另一方面，要調(diào)整收入結(jié)構(gòu)，大力發(fā)展中間業(yè)務，提升非利息收入占比。銀行將不斷加強以中間業(yè)務為主的非利差收入在商業(yè)銀行收入中的比重，不斷擴大利潤來源。
市場分析人士認為，雖然短期內(nèi)，銀行的存款利率很難從10%跳躍到完全放開，但隨著利率市場化的推進，目前基于存貸比的考核或?qū)⒙顺觯婵畋ｋU制度將面世，隨著銀行業(yè)退出機制的逐步健全，未來國內(nèi)銀行競爭將呈現(xiàn)白熱化，整個市場或?qū)⒚媾R重組洗牌。
民營銀行：
錯位競爭才有活路
民間資本一直都有一個銀行夢，2014年對于這些擁有民營銀行夢想的企業(yè)家來說或許將是他們夢想照進現(xiàn)實的一年。
事實上，近年來，中國銀行業(yè)資產(chǎn)規(guī)模增長了近1000倍，但是銀行的國有控股體制卻一直沒有改變。雖然短期內(nèi)新增加幾家民營銀行，但對整個銀行的影響是有限的。從長遠的角度來看，如果隨著民營銀行的進一步放開，讓民營資本平等進入銀行，將會改變中國經(jīng)濟金融生態(tài)環(huán)境，也將為在陳舊格局上的中國金融業(yè)注入新血液。
“未來銀行業(yè)市場格局可能出現(xiàn)分化，商業(yè)銀行將從市場定位、商業(yè)模式、產(chǎn)品創(chuàng)新、金融服務等方面入手，落實適合自身特色的差異化發(fā)展策略，鞏固和強化核心競爭力，避免‘同質(zhì)化經(jīng)營’。 ”鄂永健表示。
對于各種類型銀行如何錯位經(jīng)營的問題，鄂永健認為，大型銀行將全面發(fā)展、綜合經(jīng)營。大型銀行的優(yōu)勢是龐大的資產(chǎn)負債規(guī)模、廣闊的網(wǎng)點布局、巨大的客戶資源和全方位的渠道，并因此具備了規(guī)模經(jīng)濟優(yōu)勢。大型銀行將會全面協(xié)調(diào)發(fā)展各項業(yè)務，持續(xù)不斷優(yōu)化結(jié)構(gòu)，努力打造經(jīng)營特色，并向綜合化經(jīng)營的多元化銀行邁進。
“預計中型銀行將以服務中小型客戶、打造特色為發(fā)展方向。”鄂永健表示，中型銀行的優(yōu)勢是，經(jīng)營管理機制比較靈活，創(chuàng)新意識和能力較強，并擁有一定數(shù)量的網(wǎng)點資源、客戶資源和較為穩(wěn)定的渠道，目前部分中型銀行已經(jīng)在某些領域形成了獨特的競爭優(yōu)勢。未來中型銀行將走與自身經(jīng)營特色、業(yè)務優(yōu)勢相匹配的專業(yè)化發(fā)展道路，更加注重“做精、做細”。
而對于小型銀行來說，將聚焦小微和本地發(fā)展。鄂永健認為，小型銀行的優(yōu)勢在于經(jīng)營機制靈活，并在區(qū)域內(nèi)具備一定數(shù)量的網(wǎng)點資源和一定規(guī)模的客戶基礎。因此，小型銀行將會在找準自身定位的基礎上，夯實客戶基礎、穩(wěn)定核心負債，提供快捷靈活、特色化的金融服務。
全國人大財經(jīng)委副主任吳曉靈表示，民間資本發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融作為直接借貸和直接投資的信息平臺，空間要大于直接進入銀行業(yè)。對于現(xiàn)有的部分國有商業(yè)銀行被國際機構(gòu)納入到“大而不倒”行業(yè)是一種誤導。
“在中國，金融機構(gòu)只有生生死死，市場才能有活力，才能有真正的市場競爭�！眳菚造`認為，對于銀行業(yè)而言，利率市場化之后，中小銀行的經(jīng)營風險會更大，與國有大銀行相比，未來的民營銀行發(fā)展前景在于“錯位競爭”，要能辦出特色，提供更好的服務才能在市場上競爭，否則失敗的概率比較大。
移動金融：
傳統(tǒng)銀行必須應對
2013年，以余額寶為代表的攪局者大舉入侵傳統(tǒng)理財市場，互聯(lián)網(wǎng)與金融的融合在加速。有理由相信，2014年這一領域?qū)⒂懈唷跋氩坏健钡氖虑榘l(fā)生。
相比互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的迅猛勢頭，對傳統(tǒng)金融機構(gòu)而言，用一位業(yè)內(nèi)人士的話來說，2013年可以說是“備受煎熬的一年”。傳統(tǒng)金融機構(gòu)在互聯(lián)網(wǎng)金融大潮中，開始努力尋找自己的坐標。他們手中有兩張王牌，一是積極主動“觸網(wǎng)”，二是借互聯(lián)網(wǎng)公司發(fā)力。
事實上，傳統(tǒng)金融機構(gòu)也試圖在2014年市場上爭得一杯羹。各家銀行正從手機銀行、微信銀行到4G自助銀行，從網(wǎng)上支付拓展到O2O模式，開辟新的業(yè)務領域。
“在商業(yè)銀行與電商的競爭過程中，由于電商已在基金和保險業(yè)務中選擇了合作伙伴，真正能與商業(yè)銀行合作的業(yè)務種類較少，而且合作中無法把握全局，所以商業(yè)銀行應建立自己的網(wǎng)上商城。”游春接受采訪時表示，“雖然建立商城的成本較高，難以快速擴張功能或提升體驗，但與電商相比，商業(yè)銀行在其他方面具有相對優(yōu)勢�！�
游春在分析這種“優(yōu)勢”時說，“商業(yè)銀行有優(yōu)質(zhì)的客戶資源，個人和企業(yè)客戶的信息和信用記錄比較完整、真實；其次，其金融服務體系較為完善，金融產(chǎn)品種類較齊全；最后，商業(yè)銀行具有品牌效應，客戶對其開展的業(yè)務和產(chǎn)品的信任度較高�！�
他同時指出，商業(yè)銀行在建立自身的網(wǎng)上商城時要注意一些問題。比如，網(wǎng)上商城的類型。電商的類型有多種，一種是在某一行業(yè)或細分市場運營，主要提供B2C或B2B業(yè)務，另外一種是提供交易平臺，自營商品比例較低。商業(yè)銀行應該選擇合適的類型，讓專業(yè)的金融產(chǎn)品、豐富的客戶資源等優(yōu)勢找到一個合適的平臺去發(fā)揮。
來源：國際金融報
